2022年保险资产管理年度报告( 42 页)

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目录

1. 行业规模增速减缓，资金运用收益稳健....... 4

1.1. 保费收入降低，寿险保费占比持续下降 .... 4

1.2. 资金运用余额增速放缓，资产配置结构多元化 ..... 5

1.3. 另类投资产品规模持续提升，品种不断丰富 ..... 6

2. 2021 年保险资金运用监管回顾..... 7

2.1. 负债端政策：加强监管，进一步深化保险产品供给侧改革 ....... 7

2.1.1. 监管规则全面升级，推动保险业高质量发展 ...... 7

2.1.2. 规范保险产品及业务，丰富保险产品供给 ..... 8

2.2. 资产端政策：深化“放管服”改革，提升险资服务实体经济能力 ....... 10

2.2.1. 深化“放管服”改革，激发市场主体活力 .... 10

2.2.2. 丰富普惠保险产品业务，引导保险资金支持重点领域 ..... 10

2.2.3. 保险资管将迎新规，促进保险资管公司规范化运作 ..... 11

3. 2021 年保险资产管理行业发展....... 12

3.1. 投行业务板块 ...... 12

3.1.1. 债权投资计划 ....... 13

3.1.2. 股权投资计划 ....... 16

3.1.3. 资产支持计划 ....... 20

3.2. 资产管理板块 ...... 23

3.2.1. 2021 年组合类保险资产管理产品 ..... 23

3.2.2. 企业年金资产管理业务 .... 29

3.2.3. 个人养老保障体系建设 .... 34

3.2.4. 保险系公募业务—规模增速减缓，新发产品偏好偏债混合型 ...... 39

4. 2021 年保险资产管理展望...... 41

4.1. 立足主业，履行保险资金的责任与担当 ...... 41

4.2. 布局拓展新业务领域，持续强化投资能力建设 ....... 42

图表目录

图 1：2005-2021 年保险行业总资产规模情况（万亿） ....... 4

图2：2005-2021 年保险行业总资产增速情况...... 4

图3：2013-2021 年保费收入（亿元）及同比增速（%） .... 5

图4：投连险及万能险规模变动情况 .... 5

图5：2004-2021 年保险资金余额（万亿元）...... 5

图6：2004-2021 年保险资金资产配置趋势 ..... 6

图7：各保险公司2021 年认购债权计划情况 ..... 15

图8：各保险集团2021 年认购债权计划情况 ..... 15

图9：纳入统计的保险资产管理产品管理人情况 .... 24

图10：保险资产管理产品类型分布 .... 25

图11：历年全国企业年金基本情况柱状图 ..... 30

图12：历年全国企业年金基金投资收益率和保险资金投资收益率情况 ..... 30

图13：2020 年投资管理人管理的组合资产规模 .... 32

图14：2021 年投资管理人管理的组合资产规模 .... 32

表1：2021 年保费收入情况 ..... 4

表2：保险另类投资产品累计登记（注册）情况（截至2021 年8 月底） ....... 6

表3：债权计划及股权计划注册情况 .... 7

表4：偿付能力监管的三支柱框架体系 ..... 7

表5：2017-2021 年保险业偿付能力状况表 ..... 8

表6：2021 年保险产品及服务监管通知 ....... 8

表7：2021 年保险产品及服务监管通知 ..... 10

表8：目前保险资产管理公司主要业务一览 ....... 12

表9：2021 年另类投资业务相关文件 .... 13

表10：2021 年棚改项目债权投资计划 ...... 14

表11：2021 保险公司认购棚改债权投资计划情况 .... 15

表12：2021 年保险资管注册的股权投资计划.... 16

表13：2021 保险公司认购股权类投资项目情况 .... 17

表14：中保投资2021 年投资项目列表 ...... 19

表15：2021 年中保登出具注册通知书的资产支持计划 ..... 20

表16：2021 年保险公司认购资产支持计划情况 .... 21

表17：保险资管产品按投资性质不同的分类 ..... 24

表18：股票型保险资管产品2021 年收益前二十 ....... 25

表19：量化类保险资管产品2021 年收益前十五 ....... 26

表20：债券型保险资管产品2021 年收益前二十 ....... 27

表21：混合型保险资管产品2021 年收益前二十 ....... 27

表22：流动性管理类保险资产管理产品七日年化收益率前十位 .... 28

表23：FOF/MOM 类保险资产管理产品收益情况 ...... 28

表24：量化对冲型保险资管产品 ....... 29

表25：全国企业年金基金历年基本情况 ..... 29

表26：企业年金基金管理机构 ....... 31

表27：当前保险机构企业年金牌照分布及管理情况 ...... 32

表28：2021 年企业年金养老金产品分类汇总情况表 ..... 33

表29：养老金产品收益情况分析 ....... 33

表30：2021 年养老保险产品相关文件 ...... 35

表31：具有税延养老保险产品经营资格的保险公司 ...... 36

表32：个人税延养老保险产品分类 .... 36

表33：保险公司获批发行的个人税延养老保险产品类型 ....... 36

表34：部分公司养老保障管理业务情况 ..... 37

表35：腾讯理财通平台销售的个人养老保障产品情况 ....... 37

表36：保险系基金公司规模（2021 年） ....... 39

表37：保险系基金管理公司部分产品收益率情况 ...... 40